A
Mandatslogik
Abbildung des Allokator-Mandats auf die Struktur der Opportunität, bevor Vehikelentscheidungen fallen.Mandate Cartography
● Beratung · Kapitalseite ← wait, what.
Kapitalstrukturierungs-Beratung für Fonds, SPVs und maßgeschneiderte Vehikel.
Von der Mandatslogik bis zum ersten Closing. Wir arbeiten mit Fondsinitiatoren, Family Offices, die eigene Vehikel aufbauen, souverännahen Allokatoren, DFIs und Asset Managern, die in neue Anlageklassen eintreten — Architektur, nicht Vertrieb.
01Rahmen
Wenn die Struktur das eigentliche Geschäft ist.
In Standardmärkten ist die Struktur etabliert und der Deal ist die Arbeit. In den Märkten, in denen wir nützlich sind — Tokenisierungshüllen für ungewohnte Sicherheiten, AIFM-Partnerschaften über Jurisdiktionen hinweg, blended Strukturen mit DFI-Ankern, Captive-Vehikel für Family Offices, die neue Anlageklassen erschliessen — existiert der Deal erst, wenn die Struktur existiert. Mandatslogik geht Vehikeldesign voraus; Vehikeldesign geht der Instrumentenauswahl voraus. Wir arbeiten in dieser Reihenfolge.
02Fläche
Wo wir arbeiten.
B
Vehikeldesign
RAIF, SICAV, Lux SCSp, Liechtensteiner Strukturen, Cayman, Schweizer Kommanditgesellschaften — gewählt nach Mandat, nicht nach Broschüre.Fondsstrukturierung
C
AIFM & ManCo
Auswahl und Partnerschafts-Architektur regulierter Manager in Lux, Liechtenstein, der Schweiz und Deutschland.KAGB · AIFMD
D
Tokenisierung & Verbriefung
Hüllen und Plattformen für asset-besicherte Positionen: TVTG-basierte Tokenisierung, SPV-Ketten, verbriefte Notes.Verbriefung
E
Distributionsarchitektur
LP-Strategie, Unterlagen, Datenraum und Distributions-Setup — integraler Teil des Vehikeldesigns, kein Platzierungs-Add-on.Anchor-LP-Strategie
03Architektur
Fundraising-Architektur für Fonds in Gründung.
Das Fundraising ist kein separater Workstream. Wir gestalten Anchor-LP-Strategie, Mandate Cartography für jeden prioritären Allokator, Unterlagen, den Datenraum und das Distributions-Setup als Teil des Vehikels selbst. Die Erzählung, die der Fonds erzählt, ist die Struktur, die der Fonds ist. Wir agieren nicht als Platzierungsagent und werden nicht so vergütet; die Arbeit ist Teil der Architektur.
04Wer
Mit wem wir arbeiten.
A
Fondsinitiatoren, die erste oder Nachfolge-Vehikel in nicht-templatisierten Anlageklassen aufsetzen.
B
Family Offices, die Captive-Vehikel für Direktallokation aufbauen, oft grenzüberschreitend.
C
Souverännahe Allokatoren — Pensions-, Staatsfonds- und zentralbanknahe Vehikel — die Einstiege in neue Anlageklassen-Taxonomien gestalten.
D
DFIs, die Blended-Finance-Vehikel strukturieren, in denen Mandat-Execution eine neue Architektur statt einer bekannten Vorlage erfordert.
E
Asset Manager, die in neue Anlageklassen vorstoßen — Private-Credit-Verticals, Sachwert-Plattformen, Übergangsindustrie-Kredit.
05Abgrenzung
Was wir nicht tun.
FINMA-regulierter Vertrieb. Wir sind kein regulierter Distributor.
Platzierungs-Funktion. Wir entwerfen Architektur; wir verkaufen sie nicht.
Audit, Steuer- oder M&A-Beratung. Wir arbeiten mit den Firmen zusammen, die unsere Klient:innen dafür mandatieren.
Standard-Kits für Fondsgründung. Jedes Mandat ist maßgeschneidert; wir betreiben keine Template-Fabrik.
06Mandat
Wie ein Mandat aussieht.
i
Dauer typischerweise 3–9 Monate von Diagnose bis operativem Vehikel
ii
Umfang Strukturdesign, Mandatslogik, AIFM-Partnerschafts-Architektur, Distributionsarchitektur, Unterlagen
iii
Modi Retainer, Projekt oder Co-Architecture (wir halten einen kleinen Teil der laufenden Governance der Struktur)
iv
Was Sie mitbringen eine These, eine Kandidaten-Allokatorenbasis, die Bereitschaft zu hören, dass die Standardvorlage es nicht löst
07Prozess
Von Diagnose zu Betrieb.
01 / Diagnose
Diagnose →
Mandate Readiness Assessment. Wir legen offen, was Allokatorenbasis, Governance und Instrumentenarchitektur tatsächlich erfordern — bevor das Vehikel benannt ist.
02 / Design
Design →
Das Vehikel, die AIFM-Partnerschaft, der Waterfall, der Datenraum, die Unterlagen. Iterativ; nicht nachgerüstet; gestaltet für den zweiten Zyklus, nicht nur für den ersten.
03 / Operate
Betrieb
Erstes Closing, Anchor-Onboarding, Governance-Übergabe an den Operator. Wir bleiben als Architect-of-Record für nachfolgende Vintages verfügbar.
08Aktuelle Arbeit
Aktuelle Arbeit.
Fondsstrukturierung für ein institutionelles Family Office.
Lux-RAIF/Liechtensteiner-Wrapper-Kombination für Direktallokation in eine nicht-templatisierte Anlageklasse. Mandate Cartography über zwei Anker-Allokatoren; erstes Closing im Zielfenster.
AIFM-Partnerschafts-Aufbau für ein Liechtensteiner Tokenisierungsvehikel.
TVTG-verankerte Struktur, die einen regulierten AIFM mit einer Tokenisierungsplattform verknüpft. Distributionsarchitektur für grenzüberschreitende professionelle Investoren.
DFI-Co-Architecture für eine Blended-Finance-Struktur.
Konzessionalitäts-Optimierung gegen ein Mobilisation-Multiplier-Ziel; Loss-Absorption-Layering über katalytische, junior-kommerzielle und senior-kommerzielle Tranchen.
09Geografie
Geografische Reichweite.
Aktiv in der Schweiz, Deutschland, Luxemburg und Liechtenstein, mit DFI-Mandaten weltweit. Aktiv im DACH-Raum · grenzüberschreitend neutral, by design.
Hub
Kapitalseitige Beratung ist die Anwendung der zugrundeliegenden Disziplin. Lesen Sie die Disziplin-Seite für Methodik und Institute.
Capital Architecture →10Beginnen
Gespräch beginnen.
Ein erstes Gespräch dauert 30 Minuten, über cal.com oder per direktem Memo. Vertraulich.
Aktiv im DACH-Raum · Active across DACH and beyond.